🏦 Investieren 🔗

Ein persönlicher Ansatz zum langfristigen Vermögensaufbau durch Einfachheit, niedrige Kosten und globale Diversifikation.

🎯 Ziele 🔗

• 📈 Wachstum: Über 4 % jährliches Wachstum nach Inflation anstreben.
• 🏦 Niedrige Kosten: Weniger als 0,1 % pro Jahr an Gebühren zahlen.
• 🎯 Ziel: Das 25-Fache meiner zukünftigen Jahresausgaben investieren.

💼 Aktuelles Portfolio 🔗

Meine aktuelle Strategie setzt auf radikale Einfachheit: einen einzigen breit gestreuten Welt-ETF (Exchange Traded Fund) in Kombination mit einer Barreserve für Notfälle.

Der Kern-ETF:

🛠️ Umsetzung & Logistik 🔗

• Broker: Zum Kauf von Fonds nutze ich Schwab und CapTrader (Interactive Brokers).
• Währung: CapTrader (Interactive Brokers) nutze ich gezielt, um CHF kostengünstig in USD zu wechseln.
• Rhythmus: Ich kaufe monatlich für einen festen Betrag nach.

🧠 Das „Warum“ hinter der Strategie 🔗

Nach Marktkapitalisierung gewichtete Indexfonds bieten eine enorme globale Diversifikation zu minimalen Kosten. Durch die Gewichtung nach Marktkapitalisierung verteilt sich das investierte Kapital automatisch proportional zum tatsächlichen Marktwert jedes Unternehmens, jedes Sektors und jedes Landes.

Der Kompromiss: Der Nachteil einer Gewichtung nach Marktkapitalisierung besteht darin, dass der Fonds bei überbewerteten Unternehmen, Sektoren oder Ländern (z. B. während einer Spekulationsblase) automatisch mehr davon kauft – und umgekehrt weniger von unterbewerteten Anlagen. Für mich überwiegen jedoch die Einfachheit und die extrem niedrigen Gebühren diesen Nachteil deutlich.

🚫 Warum ich Alternativen meide 🔗

Ein kurzer Überblick, warum ich globale Aktien anderen gängigen Anlageklassen vorziehe:

🕰️ Entwicklung: Frühere Allokationen 🔗

Im Laufe der Jahre hat sich meine Strategie von komplexen Faktor-Gewichtungen zurück zu reiner Einfachheit entwickelt. Hier ist ein kurzer Rückblick auf meine früheren Portfolio-Experimente und warum ich sie aufgegeben habe.

🌍 1. Der „Schwellenländer-Tilt“ 🔗

• Strategie: 50 % Welt (VT) / 50 % gleichmäßig aufgeteilt auf USA (VTI/SCHB), Industrieländer (VEA/SCHF) und Schwellenländer (VWO/SCHE).
• Die Logik: Dadurch wurden die USA bewusst unter- und Schwellenländer im Vergleich zu ihrer damaligen Marktkapitalisierung übergewichtet, um lokale Blasenbildung in einzelnen Regionen abzufedern.

🌱 2. Beimischung von Small-Cap-Unternehmen 🔗

• Strategie: 25 % Welt / 50 % USA, Industrieländer, Schwellenländer / 25 % Small Caps (VB, VSS, SCHA, SCHC).
• Die Logik: Fonds auf kleinere Unternehmen verringern die Konzentration auf Mega-Caps und können die Rendite erhöhen, bringen aber auch höheres Risiko und stärkere Schwankungen mit sich.

📊 3. Fundamental gewichtete ETFs 🔗

• Strategie: Gleichgewichtung zwischen klassischen Marktkapitalisierungs-ETFs (SCHB, SCHF, SCHE) und fundamental gewichteten ETFs (FNDB, FNDF, FNDE).
• Die Logik: Fundamentale Indexfonds gewichten Unternehmen unabhängig vom Aktienkurs anhand von Kennzahlen wie Umsatz, Cashflow sowie Dividenden und Aktienrückkäufen. Theoretisch kauft man so mehr unterbewertete Unternehmen.
• Der Nachteil: Diese Fonds verursachen höhere Kosten (höhere TER, höherer Portfolio-Umschlag, breitere Geld-Brief-Spanne).

🎯 4. Der Weg zur Vereinfachung 🔗

Mit der Zeit habe ich die Komplexität Schritt für Schritt abgebaut:

1. Small Caps entfernt: Gestrichen, um das Risiko zu senken und das Portfolio zu vereinfachen.
2. Fundamentale ETFs entfernt: Gestrichen, um die höheren Handels- und laufenden Kosten zu vermeiden.
3. Gleichgewichtungen aufgegeben: Keine starre Drittelung zwischen USA, Industrie- und Schwellenländern mehr, sondern Rückkehr zur natürlichen Marktkapitalisierungsgewichtung von VT (die naturgemäß mehr USA und weniger Schwellenländer enthält).
4. Mehrere Welt-ETFs (VT + SPGM): Zeitweise hälftig auf VT und SPGM aufgeteilt, bevor ich alles in einem einzigen Fonds zusammengeführt habe.
5. Heutiger Stand: Mein aktuelles, radikal einfaches Weltportfolio aus einem einzigen ETF (VT).

📝 Beiträge 🔗

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